よくある質問
債券ポートフォリオに関するよくある質問
債券と株式の最適な配分比率はどのように決めればよいですか？
債券と株式の最適な配分比率は、投資家の年齢やリスク許容度によって異なります。一般的に、若い投資家は株式比率を高く（例：70%株式、30%債券）、リタイアメント近い方は債券比率を高く（例：60%債券、40%株式）するのが基本です。専門家と相談しながら自身に合った比率を決めることが重要です。
米国債と社債、どちらをポートフォリオに組み込むべきですか？
米国債は政府が発行するため信用リスクが低く「安全資産」としての特性が強いです。一方、社債は利回りが高い代わりに発行企業の信用リスクがあります。ポートフォリオの基本部分には米国債を、リターンを追求する部分には高格付け社債を組み込むのがバランスの良い方法です。
債券投資で特に注意すべきリスクは何ですか？
債券投資では主に「金利リスク（価格変動リスク）」「信用リスク（デフォルトリスク）」「流動性リスク」の3つに注意が必要です。特に金利上昇局面では既発債の価格が下落するため、満期まで保有できる債券を選ぶか、金利変動に強い短期債に投資するなどの対策が有効です。